Amazon dos EUA, Paypal, etc.: compensa pagar em dólares ou reais?

Quando compramos no exterior, em lojas como a Amazon dos EUA e lojas que aceitam PayPal, é melhor pagar em dólares ou reais?

Este é um assunto que eu já discuti no artigo sobre o Sistema de Telefones Sem Fio Panasonic KX-TGF574S, mas dada a importância do assunto, acho que ele merece um artigo separado.

Desde que a Amazon começou a oferecer pagamentos na moeda padrão do cartão de crédito, eu vinha pagando meus pedidos em reais. Essa opção tem um certo ágio, mas evita surpresas na fatura do cartão, pois o valor indicado no fechamento do pedido é o valor que será efetivamente pago (com mais o IOF de 6,38%).

Meu principal cartão de crédito é um Visa Platinum do Banco do Brasil. Mas pagar em dólares com ele é um pesadelo. Eles cobram um ágio (spread) de aproximadamente 4%, e a cotação usada é a da data do vencimento da fatura. Como a fatura  fecha uns 10~12 dias antes do vencimento, isso ainda implica em pagar ou receber a diferença de variação cambial entre o fechamento e o vencimento da fatura no mês seguinte. É complicado saber o valor efetivamente pago, que só dá para calcular uns 2~3 meses após a compra, e ainda dá um bom trabalho.

Mas agora eu tenho um cartão de crédito Mastercard do Banco Inter. Ele tem uma cotação de dólar bem mais razoável, com spread de apenas 1% sobre o dólar PTAX. E a cotação usada é a de 2 dias úteis antes do fechamento da fatura, então ficamos sujeitos a bem menos tempo de variação cambial, e não há diferenças para serem acertadas no mês seguinte. O valor que vem na fatura já é o efetivo.

Cartão de Crédito do Banco Inter para Torcedores do São Paulo.

Para falar a verdade, eu abri a conta no Banco Inter já visando as vantagens desse cartão. Estou usando também as linhas de investimentos, que também são interessantes, mas o cartão foi o que me motivou a abrir a conta.

Para completar, a Amazon dos EUA anda exagerando no ágio. Por exemplo: no momento em que escrevo este artigo temos dólar PTAX a R$ 3,862 e o dólar da Amazon sai por R$ 4,111. O ágio da Amazon está em torno de 6,4%, maior que os 4% do Banco do Brasil e bem maior que o 1% do Banco Inter. Desse modo eu prefiro o risco da variação cambial, a menos que exista um indício muito forte de que o dólar terá uma valorização de mais que 5% frente ao real no intervalo entre a compra e o fechamento da fatura do Mastercard do Banco Inter.

Comprando com o cartão do Banco Inter em vez do Visa Platinum do Banco do Brasil eu deixo de ganhar 1,2 pontos Livelo por dólar gasto. Mas como já mostrei aqui no Skooter Blog, o retorno em pontos não chega a 1%. E a economia em spread com o Banco Inter com relação ao Banco do Brasil é de 3%.

Esse mesmo raciocínio vale para outras lojas no exterior, que dão a opção de pagamento em dólares ou reais. O PayPal é outro exemplo de ágio excessivo na cotação. Tenho evitado usar a conversão deles também.

No caso de Amazon e Paypal, há cobrança do IOF de 6,38%, independentemente do pagamento ser em dólares ou reais, por isso não considerei o IOF nas contas.

Mas então é sempre melhor pagar em dólares? Não, nem sempre. Uma exceção para essa regra é a AliExpress, e outras lojas que usam o Ebanx para oferecer pagamentos em reais. No momento em que escrevo esse artigo, o dólar da AliExpress está valendo R$ 4,123. São aproximadamente 6,76% de ágio considerando o dólar PTAX de R$ 3,862. Porém, nesse caso a cobrança é realizada no Brasil, e assim deixamos de pagar os 6,38% de IOF. Com o IOF o dólar PTAX sai por R$ 4,108, e acrescentando o spread do Banco Inter de 1%, chegaríamos a aproximadamente R$ 4,149.

O pagamento via Ebanx tem uma cobrança de IOF de 0,38% feita pela própria Ebanx. Nesse caso os R$ 4,123 sobem para R$ 4,139. Mas ainda assim sai um pouco mais caro (0,4%) pagar em dólar. Adicione o risco da variação cambial e concluímos que não vale a pena.

Então para resumir:

• Compras na Amazon dos EUA e no PayPal eu pago em dólares, com o cartão Mastercard do Banco Inter.
• Compras na AliExpress eu pago em reais com o cartão Visa do Banco do Brasil.

Não, eu não ganho nada do Banco Inter para mostrar essa vantagem dos cartões de crédito deles. Mas bem que eu gostaria. Ei Banco Inter, que tal anunciar no Skooter Blog? 🙂

O spread do Banco Inter de 1% é informado no site deles. O NuBank tem um spread de 4%, mas usa o dólar da data da compra, se adiantando à medida do Banco Central que obrigará todos os cartões a oferecerem tal opção à partir de março de 2020.

Infelizmente a maioria dos outros bancos omite o valor do spread, mas o spread de alguns deles é informado neste artigo do blog Falando de Viagens. Como as informações são de 2016, pode ser que tenha ocorrido alguma mudança.